套利产生的原因，如何有效进行外汇套利交易？

很多人都想知道套利产生的原因和如何有效进行外汇套利交易？，下面让小编详细讲解吧！

一、如何有效进行外汇套利交易？

什么是套利交易？

您是否知道有一种交易系统即使价格在相当长的一段时间内保持稳定也可以盈利？

这个交易系统确实存在。该交易系统被许多大型机构货币管理者使用，是最流行的交易利润方式之一。

这称为“套利交易”。

套利交易由两部分组成以低利率借入或出售金融工具，然后使用该金融工具购买更高利率的金融工具。

当您为借入或出售的金融工具支付较低的利率时，您在购买的金融工具上赚取较高的利率。因此，您的利润来自两种金融工具之间的利率差。

例如，如果您向银行借10,000美元，则银行的贷款利率为每年1。

当您借入10,000美元后，您购买了一张10,000美元的债券，年收益率为5。

你的利润是多少？

有人有案吗？

是的，每年4个。这是银行贷款利率与债券收益率之间的利差。

现在，您可能会想，“与捕捉市场波动所获得的利润相比，这并没有那么令人兴奋。”

然而，当您在外汇市场使用套利交易时，由于外汇交易的高杠杆以及每天支付的利率，看到您的账户资金每天都在增加，这也是令人兴奋的。

你应该知道，20倍杠杆和3个点差，你的年回报是60。

在下一课中，我们将讨论套利交易如何运作、何时有效以及何时无效。

套利交易在货币市场如何运作？

在外汇市场上，货币是成对交易的。例如，如果您买入美元/瑞士法郎，您实际上是在买入美元货币并同时卖出瑞士法郎货币。

与上一课中的示例一样，您为卖出的货币支付利息，并为买入的货币收取利息。

是什么让套利交易在即期外汇市场如此特别？案是，根据您持有的头寸，每个交易日都会支付利息。从技术上讲，在现货外汇市场上，所有头寸均在交易日的最后时刻平仓。如果你持仓过夜，你就不会看到这种情况发生。

外汇经纪商会在第一个交易日结束前为您平仓，并在第二个交易日到来时为您重新开仓。然后，他们会根据您持有的货币对的利差为您开设账户。支付或收取利息。

外汇经纪商可以提供的杠杆使得套利交易在现货外汇市场上非常流行。绝大多数外汇交易都是保证金交易，这意味着您只持有交易头寸的一小部分，而您的经纪商则持有其余部分。一些经纪商只要求保证金要求为持有总头寸规模的1到2倍。

这是什么意思？

让我们看一下下面的例子，它会让您了解套利交易对您的外汇保证金交易账户有多大影响。

我们以外汇新手张三为例。假设今天是约翰的生日，他的祖父母送给他10,000美元作为生日礼物。

他不打算花这笔，而是选择存入银行。

张三到当地一家银行开了一个存款账户。银行客户经理告诉他“张三，银行给你的利率是1年，是不是很美妙？”

张三想“1、一年存1万美元，就能赚100美元。”

“这可不是什么好事！”

张三是个聪明人。一直在学习全外汇高级课程。他知道如何更好地投资这笔。

于是，张三礼貌地拒绝了银行客户经理“谢谢，我想我应该把资金投资到其他地方。”

张三已经在不同的交易系统上进行了一年的模拟交易，包括套利交易，因此他对外汇市场交易的相关情况非常熟悉。

于是，他开设了一个真实账户，存入10,000美元，并将计划付诸实施。

张三找到了一个年利差为5的货币对，于是他买入了10万美元的这个货币对。由于他的经纪商的保证金要求仅为交易金额的1，因此张三需要支付的保证金仅为1000美元。现在，张三控制着总计10万美元的货币对，这将为他带来每年5的利息。

如果他什么都不做，一年后会发生什么？

分为三种情况，我们分别说明一下

1、以上三种货币对买入汇率下跌。如果汇率下跌导致张三账户规模跌至经纪商要求的最低保证金金额，张三将被迫平仓。最终，张三账户上只剩下1000美元的保证金；

2.某一货币对一年后的汇率与一年前相同。在这种情况下，张三持有的头寸价值保持不变，但他在10万美元的头寸上赚取了5个利息。这意味着张三光是利息就收到了5000美元。与10,000美元的账户相比，这是50%的利润；

3.货币对升值。这样的话，张三不仅能获得至少5000美元的利息，还能获得货币升值带来的好处。这将是他明年给自己最好的生日礼物！

由于杠杆倍数达到100:1，张三有可能以1万美元的初始资金在一年内获得50%的回报。

以下是2010年9月澳元/美元套利交易的情况，当时两种货币之间的利差为4-40

如果您购买AUD/JPY并持有该货币到下一年，您将赚取4-40的利息。当然，如果您卖出澳元/美元，则相反

如果您卖出澳元/日元并持有明年的空头头寸，您的回报将为-4-40。

你还有别的题吗？没有了？我们知道您很快就会掌握它！

下一课，我们将转向本课最重要的部分套利交易风险。

是否进行套利交易

套利交易何时发挥作用？

当交易者意识到风险的存在并且有足够的信心购买高收益货币并出售低收益货币时，实施套利交易策略效果最好。

就像乐观主义者看到杯子里还有半满一样。尽管目前的市场环境并不理想，但他相信事情会变得更好。这同样适用于套利交易。目前的经济指标可能不好，但经济前景需要保持乐观。

如果一个国家的经济前景非常好，那么该国央行可能不得不采取加息的方式来抑制通胀风险。

这有利于套利交易，因为利率上升意味着利差扩大。

另一方面，如果某个国家的经济前景不太好，并且如果交易者认为该国央行可能不得不采取降息来提振该国经济，那么没有人会选择购买该国货币用于套利。交易性的。

简而言之，当投资者风险厌恶程度较低时，套利交易效果。当风险厌恶程度较高时，投资者不太可能进行高风险交易。

例如，假设某个国家的经济形势非常严峻，该国正在经历衰退。你认为你的隔壁邻居会用他的做什么？

您的邻居可能会选择回报较低的更安全的投资，而不是将投资到其他地方。只要他的投资资金安全，他不会介意较低的回报率。

这对他来说是必要的，因为如果经济形势进一步恶化，它可以保护你的邻居免受损失的高风险。用外汇行话来说，我们说你的邻居更厌恶风险。

大型机构投资者的想法与你的邻居没有太大不同。当经济存在不确定性时，投资者倾向于将资金投入利率较低的避险货币，例如美元和日元。

这与套利交易的做法恰恰相反。资本流入避险货币可能会导致利率较低的货币相对于利率较高的货币升值。

套利交易的标准和风险

套利贸易标准

为套利交易找到合适的货币对非常容易。只要满足以下两点，我们就可以考虑进行套利交易。

1.寻找利差较高的货币对；

2.寻找保持稳定的货币对，或者处于上升趋势的货币对，且收益率高的货币在该货币对中保持升值趋势。

很简单，对吧？让我们看一下现实生活中套利交易的例子。

上图为澳元/日元周线图。直到最近，日本央行仍维持“接近零”的利率政策。

澳元利率是主要货币中最高的——截至2010年9月为4-5。许多交易者选择进行澳元/日元套利交易，这也是澳元/美元处于稳定状态的原因之一上升趋势。

2009年初至2010年初，澳元/日元从55-50上涨至88-00，上涨了3,250点。

如果将此因素与澳元和日元之间的利差结合起来，澳元/日元对于一些能够判断货币市场波动的投资者和交易者来说代表了一个很好的长期投资机会。

当然，经济和政治因素每天都在改变世界。货币之间的利差也可能发生变化，这可能会使日元套利交易等流行的套利交易失宠。

套利交易风险

由于您是一位非常精明的交易者，因此您已经知道在进行交易之前应该的第一个题是什么。

“我的风险是什么？”

完全正确！在进行套利交易之前，您必须始终权衡您可以承担的最大风险，以确定该交易是否值得您进行。

在我们的上一课中，我们的外汇交易新手张三，他的最大风险承受能力是9,000美元。一旦他的损失达到9000美元，他的仓位就会被系统自动平仓。

这听起来不太好，是吗？

请记住，这对张三来说是最糟糕的情况，因为他还没有完全认识到止损的价值。

进行套利交易时，您还可以像普通定向交易者一样使用止损策略。

例如，如果杰克想将最大损失在1,000美元，他可以将止损设置为任何会导致他损失1,000美元的价格。只要他持有该职位，他仍然可以获得利息收入。